中国证监会“甩锅” 在美上市中企左右为难

日前，美国参议院通过《外国公司问责法案》，加强对在美国证券交易所上市的外国公司的审核。俗称“中概股”的在美上市中资企业，例如阿里巴巴、百度等将受到影响。专家认为，该法案可能会最终禁止所有中国公司在美上市，从而切断中国企业向美国投资者融资和圈钱。

某些在美国上市的中国企业财务审计不透明，中概股是否退市引发关注。

中国证监会主席易会满对此回应说，当局从未禁止中企向外国监管机构提供审计文件，似有甩“黑锅”给中国企业之嫌。

美国纽约证券交易所（123RF）

中概股（中国概念股）是指一系列以在中国大陆的资产或营收为其主体组成部分的公司的股票。一般来说，中国概念股公司是以在海外上市的方式来获取境外投资的一种方式。目前境外上市的主要目的地包括香港证券交易所，纽约证交所，纳斯达克，美国证券交易所等。

根据美中经济与安全审查委员会（U.S.-China Economic and Security Review Commission，USCC）的数据，截至2019年2月25日，共有156家中国公司在美国交易所上市，价值高达1.2万亿美元。

越来越多的时事政经分析人士表示，这些直接投资是中共的生死命脉所在。

通常在美国公开募集资金的公司必须经过美国证券交易委员会（美国证监会）(U.S. Securities and Exchange Commission，SEC)认证的会计公司的审计，这些审计工作还将受到上市公司会计监督委员会的监督。长久以来，北京当局以国家安全为由，禁止审计师的审计纪录被转移出国，因而造成中国企业虽然在美国上市，却不需要完全遵守美国证券法。

中国证监会主席易会满对在美国上市的中国公司的近况多次发表意见。他日前在接受《财新》杂志专访时说，“中国政府从来没有禁止或阻止中企对外国监管机构提供审计工作底稿。”

工作底稿指的是审计公司对其执行的审计工作所作的完整记录。

6月19日结束的上海陆家嘴论坛上，易会满表示，中国证监会将加强与境外金融监管机构的合作，共同解除全球上市公司审计监管合作中的障碍。

不过，易会满的表态与现实情况存在明显出入。据美国公众公司会计监督委员会(PCAOB)获取的信息显示，他们无法获取超过两百家在美上市中资企业的审计文件，占比高达非美国企业的95%，其中包括阿里巴巴、百度、新东方等大型企业。这家机构表示，北京当局的立场妨碍了他们对这些中资企业的中方审计公司进行审查。

2009年，中国证监会发布规定说，为境外上市中企提供审计服务的公司形成的工作底稿应存放在境内。底稿中涉及国家秘密、国家安全或重大利益的，不得私自传递给境外机构。不过，这份规定并未明确定义底稿中的哪些内容需要报批，无形中为外国监管机构日后的监督工作设置了障碍。

随着中美关系紧张，在美国上市的中国企业成为两国博弈的焦点之一。美国总统川普日前签署备忘录，要求美国金融监管机构60日内提出建议，打击在美国上市、不遵守适当会计准则的中国公司。

此前，美国国务卿蓬佩奥警告，警惕在美国挂牌的中概股存在的财务欺诈，又建议全球其它交易所，应效仿纳斯达克交易所，收紧对中国公司的上市批准和会计规则。

今年年初，在美上市的中国咖啡连锁店“瑞幸咖啡”被曝财务造假后深陷公关危机。

5月19日，中国“瑞幸咖啡”收到美国纳斯达克股票交易所的退市通知。该公司首席运营官承认，在2019年伪造了高达3.1亿美元的销售额。

“瑞幸咖啡”被停牌调查只是冰山一角，中国很多上市公司也都存在着销售额造假的问题。

之前，“瑞幸咖啡”打着“美利坚收割机”字眼的宣传海报，公然宣称要“割洋韭菜”，也的确让一些重量级的投资机构在这场资本骗局中损失惨重。 

为了加强对在美上市中企的监管，美国参议院5月通过了《外国公司问责法案》(Holding Foreign Companies Accountable Act)。法案指出，如果美方监管机构连续三年无法查阅中概股公司的审计材料，他们将禁止这家公司在美进行交易。 

美国参议院以全数通过《外国公司问责法》，重新引发中概股可能被“集体退市”的忧虑。

目前，《外国公司问责法案》还需在美国众议院通过。